دی 2. ایا فروش املاک باقی مانده بانک را از زیان خارج می کند؟ پاسخ کوتاه: خیر، به تنهایی نمی تواند. دلایل اصلی به شرح زیر است: الف) میزان املاک باقی مانده در مقایسه با زیان انباشته ناچیز است . ارزش دفتری املاک باقی مانده: حدود 110,363 میلیارد ریال (دارایی های غیرجاری نگهداری شده برای فروش). . زیان انباشته بانک: حدود 404,437 میلیارد ریال. . نسبت: ارزش املاک باقی مانده کمتر از 27% زیان انباشته را پوشش می دهد. حتی در صورت فروش کامل با قیمت های بالاتر از ارزش دفتری، باز هم کسری قابل توجهی باقی می ماند. ب) عملکرد مزایده ها نشان دهنده فروش کند و ناقص است بر اساس گزارش های موجود: . مرحله پنجم مزایده فقط 42 فقره ملک در 10 استان عرضه شده است. . 99% املاک مزایده ای بانک دی به فروش نرفته. . فقط 6.6% از املاک عرضه شده به فروش رفته است. . بسیاری از املاک دارای دعوای حقوقی هستند و سال ها در ترازنامه باقی مانده اند. ج) اصلاح ساختار مالی نیازمند تغییر بنیادین است بانک برای عبور از بحران نیاز به سه اقدام هم زمان دارد: 1. فروش دارایی های مازاد (که سرعت و موفقیت ان محدود است). 2. کنترل هزینه ها و بهبود درامدهای عملیاتی (بانک همچنان زیان عملیاتی دارد). 3. افزایش سرمایه برای بهبود نسبت کفایت سرمایه (که هم اکنون منفی 20.7% است). --- 📊 جمع بندی نهایی شاخص وضعیت فعلی پس از فروش کامل املاک (براورد) زیان انباشته (404,437) حدود (294,000) حقوق مالکانه (195,492) حدود (85,000) نسبت کفایت سرمایه منفی 20.7% همچنان منفی سوداوری عملیاتی زیان ده زیان ده (تغییر نمی کند) نتیجه نهایی: فروش املاک باقی مانده تنها بخش کوچکی از زیان انباشته را جبران می کند و مشکل اساسی بانک即 زیان عملیاتی پایدار و نسبت کفایت سرمایه منفی را حل نمی کند. بانک دی برای خروج واقعی از بحران، نیازمند افزایش سرمایه اساسی و اصلاح مدل کسب وکار است، نه صرفاً فروش دارایی ها

فارس تا 2000 هزار تومان به راحتی میره .. افشای الف هم داشته…

#فزر - بخش هفتم فرصتهای فزر رو گفتم - حالا لباس وکیل مدافع شیطان رو میپوشم و تهدیدات و سناریوهای تاریک فزرداری رو هم بگم - از دید خودم. ممکنه بسیار اشتباه کرده باشم تو این 6-7 تا پستی که راجع به فزر نوشتم. خواننده بالغ و عاقل و دارای اراده دسترسی به منابع تحلیله. هدف فقط باز کردن باب گفتگو و یادگیریه برای خودم. اگر بخواهم در نقش وکیل مدافع شیطان (Devil's Advocate) به فزر نگاه کنم، باید فرض کنم اینایی که تو شش تا پست قبلی نوشتم باد هواست و اوضاع اینده تاریکه. بزرگ ترین ریسک فزر، افت قیمت جهانی طلا است. اگر به خاطر تداوم نرخ های بهره بالا در امریکا، کاهش خرید بانک های مرکزی یا تقویت دلار - همون شاخص DXY، قیمت انس از محدوده 4000تا 5000 دلار به حدود 3200 تا 3500دلار بازگردد (به نظرت برمیگرده؟ و بمونه اونجاها؟)، سوداوری #فزر به طور محسوسی کم میشه -شوخی هم نداریم. دومین ریسک مهم، نرخ ارز تو ایرانه. نگاه حسابداریه وگرنه دلار بیاد پایین قدرت خرید در نتیجه کیفیت زندگی بالا میره. بخش عمده ارزش گذاری فزر بر مبنای رشد نرخ دلاره. اگه دولت بتوند نرخ ارز را برای چند سال کنترل کنه یا فاصله نرخ های رسمی و بازار ازاد ارو ول کنه!درامد ریالی شرکت کمتر از انتظار رشد میشه. ریسک مهم دیگه، عملکرد عملیاتی معدن فزره. تحلیلم بر پایه حفظ تولید سالانه حدود 700 کیلوگرم شمش طلا ست. افت عیار کانسنگ، کاهش راندمان استحصال، خرابی تجهیزات یا توقف تولید یا سومدیریت یا هر اتفاق بد دیگه، میتونه سود هر سهم را به طور قابل توجهی کم کنه. افزایش هزینه های استخراج هم شوخی بدیه. رشد قیمت انرژی، دستمزد، مواد شیمیایی، قطعات و ماشین الات ممکنه سریع تر از رشد قیمت طلا باشد و حاشیه سود شرکت را داغون کنه. از اون طرف، ریسک های سیاست گذاری داخلی مث افزایش حقوق دولتی معادن، مالیات، تغییر مقررات معدنی یا محدودیت های صادراتی میتونه مستقیماً سود خالص شرکت را ذوب کنه. تحریم ها و مشکلات تامین تجهیزات هم باز میتونه هزینه سرمایه گذاری و نگهداری تجهیزات معدنی رو زیاد کنه. چرخوندن فزر اصلا کار راحتی نیس خلاصه، حتی اگر سود فزر مطابق انتظار رشد کنه، هیچ تضمینی وجود نداره که بازار همان نسبت P/E فعلی را بده. کاهش اعتماد سرمایه گذاران، رکود بورس یا خروج نقدینگی ممکنه باعث شه قیمت سهم کمتر از رشد سود سهم افزایش پیدا کنه. خلاص

کرماشا سهام پتروشیمی کرماشا بهتر از شرکت های اوره ساز های دیگر مانند شیراز وشلرد است چون با مدیریت خوب اداره می شود از این به بعد رشد خوبی هم خواهد کرد با حرفهای برخی افراد مواظب باشید سهمتان را نفروشید

بسیار #مهم برای #اوره سازها ✅ حصه نقدی اوره تحویلی به شرکت خدمات حمایتی کشاورزی از حدود 800 تومان به 23500 تومان افزایش یافت. 💠 این خبر یکی از مهم ترین و مثبت ترین رویدادهای بنیادی سال 1405 برای شرکت های پتروشیمی اوره ساز (مانند #شپدیس، #شیراز، #کرماشا، #خراسان #شلرد) است. این موضوع گره ی چندساله بخش بزرگی از جریان نقدی این شرکت ها را باز می کند. برای درک دقیق و شفاف تاثیر این تغییر، باید بدانید که تا پیش از این، «حصه نقدی» (مبلغی که شرکت خدمات حمایتی نقداً به پتروشیمی ها پرداخت می کرد) برای هر کیلوگرم اوره تکلیفی تنها 7,962 ریال (حدود 800 تومان) بود! مابه التفاوت ان با قیمت بورس کالا نیز به عنوان مطالبات از دولت ثبت می شد که نقد کردن ان سال ها طول می کشید. در ادامه، ابعاد و تاثیرات دقیق این مصوبه بر پتروشیمی های اوره ساز اورده شده است: 1. جهش بی سابقه در جریان نقدینگی ورودی (Cash Flow) افزایش نرخ حصه نقدی از حدود 7,962 ریال به 235,495 ریال یعنی یک جهش نزدیک به 30 برابری (2850 درصدی) در دریافت نقدی پتروشیمی ها بابت هر کیلوگرم اوره حمایتی. وضعیت قبلی: پتروشیمی ها بابت تحویل اوره به بخش کشاورزی تقریباً هیچ پول نقدِ موثری دریافت نمی کردند و همه چیز به «حساب های دریافتنی از دولت» منتقل می شد که منجر به بحران نقدینگی شدید، ناتوانی در پرداخت قبوض گازرسانی و توقف گاه به گاه نمادها می شد. وضعیت جدید: شرکت ها به ازای هر کیلو اوره تحویلی، بیش از 23 هزار و 500 تومان نقد در همان لحظه دریافت می کنند که مستقیماً وارد سرمایه در گردش ان ها می شود. 2. توقف روند رشد مطالبات یارانه ای از دولت هرچند قیمت نهایی اوره بر اساس فرمول (کف بورس کالا یا بورس نقدی) محاسبه می شود و مابه التفاوت ان همچنان به عنوان طلب از دولت ثبت خواهد شد، اما بالا رفتن حصه نقدی باعث می شود که حجم مطالبات جدید به شدت کاهش یابد. این موضوع ریسک سوخت شدن یا قفل شدن طولانی مدت سود شرکت ها در دفاتر دولت را به حداقل می رساند. 3. کاهش هزینه های مالی و تسهیلات پتروشیمی های اوره ساز برای جبران کسری نقدینگی ناشی از عدم پرداخت های دولت، ناچار به دریافت وام های بانکی سنگین با نرخ بهره بالا بودند. تزریق نقدینگی ناشی از نرخ جدید، نیاز این شرکت ها به وام های کوتاه مدت را برطرف کرده و هزینه مالی ان ها را کاهش می دهد که خود به خ...

#HMSTR/USDT جهت پوزیشن: 🔐 نقطه ورود: 🔐 حد ضرر: 🔐 تارگت: 🔐 اهرم: x🔐 مشخصات سیگنال در وی ای پی

شپنا در مورد افزایش سرمایه امسال باید صبر کنید تا در مجمع ببینیم درسال 404 چقدر سود برای هر سهم ساخته وچقدر را نقدی پرداخت می کنند بعد از مجمع مشخص خواهد شد امسال افزایش سرمایه دارد یا خیر

همین شپنا و فملی که میگن خیلی رفته بالا و دیگه ارزش خرید نداره شپنا 8000 تومنی و فملی 12000 تومنی را خواهید دید دست من و شماهم نیست باید سهم ها خیلی رشد کنند لطفاً به کلمه ی باید توجه شود

پروژه فولاد شرق خراسان با حمایت سهامداران وارد فاز نهایی شد مجمع عمومی عادی سالیانه شرکت مجتمع فولاد خراسان (فخاس) در حالی با حضور حداکثری سهامداران برگزار شد که در حاشیه مباحث مالی و تقسیم سود، یک موضوع کلیدی به کانون اصلی توجهات و گفت وگوها بدل شد: «پروژه فولاد شرق خراسان». در معدن نامه بخوانید https://madanname.ir/?p=122403 📌 عضویت در: کانال «بله» معدن نامه: @madanname کانال تلگرام معدن نامه: t.me/madanname_ir اینستاگرام معدن نامه: https://www.instagram.com/madanname توییتر معدن نامه: https://twitter.com/madannameiran 🌱 با همراهی شما در این جایگاه ایستاده ایم https://madanname.ir/%d9%be%d8%b1%d9%88%da%98%d9%87-%d9%81%d9%88%d9%84%d8%a7%d8%af-%d8%b4%d8%b1%d9%82-%d8%ae%d8%b1%d8%a7%d8%b3%d8%a7%d9%86-%d8%a8%d8%a7-%d8%ad%d9%85%d8%a7%db%8c%d8%aa-%d8%b3%d9%87%d8%a7%d9%85%d8%af%d8%a7/

اهرم همه تصور مثبت داریم برای سشنبه.اما فراموش کردیم حقوقی برای رفع تعهدات ،و تعدیل سهام و چرخش به بازارهای موازی ،نیاز به نقدینگی دارد.