بورس‌ترندز | جزئیات خبر

جزئیات خبر | تلگرام

#تحلیل_ویژه | گزارش 9ماهه صنعت #بانک و معرفی 5 #بانک برتر #بانک #بورس #سهام #گزارش_9ماهه #P_E #سیاست_پولی قبل از انتخاب هر سهم بانکی، باید تصویر کامل صنعت دیده شود. گزارش 9ماهه منتهی به اذر 1404 نشان می دهد صنعت بانکداری از نظر درامد اسمی رشد قابل توجهی داشته، اما از منظر کیفیت سود، ارزندگی و ریسک تفاوت معناداری میان بانک ها وجود دارد. 📌 گزارش پایه | عملکرد 9ماهه کل صنعت بانکی #بانکها_و_موسسات_اعتباری 🔹 مجموع درامد 9ماهه صنعت: 926,779 میلیارد تومان 🔹 رشد نسبت به دوره مشابه: 43% 🔹 محرک های اصلی رشد: تورم عمومی اقتصاد رشد اسمی عملیات بانکی افزایش نرخ های عملیاتی 🔻 چالش های ساختاری: ناترازی بخشی از شبکه بانکی سهم درامدهای غیرپایدار در برخی بانک ها وابستگی مستقیم به سیاست های بانک مرکزی 📌 جمع بندی گزارش پایه: صنعت در حال رشد است، اما فقط بخشی از بانک ها رشد «با کیفیت و قابل اتکا» دارند. 📊 مرحله اول | رتبه بندی بانک ها بر اساس درامد 9ماهه (میلیارد تومان) 1️⃣ #وبملت | 235,927 2️⃣ #وپاسار | 162,811 3️⃣ #وبصادر | 126,319 4️⃣ #وتجارت | 114,917 5️⃣ #ونوین | 54,067 6️⃣ #سامان | 48,137 7️⃣ #وگردش | 38,702 8️⃣ #وسینا | 21,305 9️⃣ #وخاور | 19,433 📌 مقیاس درامد، در فضای ثبات پولی یک مزیت رقابتی جدی محسوب می شود. 📈 مرحله دوم | ارزیابی کیفیت سود و عملکرد (پایداری و تکرارپذیری) 🟢 سود پایدار و عملیاتی: #وبملت #ونوین #سامان #وخاور 🟡 سود وابسته به اصلاحات و سیاست ها: #وتجارت #وبصادر 🔴 سود اسمی یا پرریسک: #وپاسار 📉 مرحله سوم | ارزش گذاری (P/E) #ارزشگذاری #P_E #وبملت → 2.8 #وتجارت → 2.9 #ونوین → 2.9 #وخاور → 3.7 #سامان → 3.8 #وبصادر → 5.9 #وپاسار → 9.7 📌در مورد P/Eهای پایین تر، این موضوع عموماً ناشی از سود عملیاتی تکرارپذیر هستند، نه سود مقطعی. 🔢 متد امتیازدهی سهام شناس (از 100) #متدولوژی_تحلیل درامد و مقیاس عملیاتی → 25 امتیاز کیفیت و رشد سود → 25 امتیاز ارزش گذاری (P/E) → 20 امتیاز ریسک ناترازی و انضباط ترازنامه → 15 امتیاز انطباق با سیاست های بانک مرکزی → 15 امتیاز 🏆 5 بانک برتر به انتخاب سهام شناس 🥇 1️⃣ #وبملت | امتیاز: 88 از 100 دلایل انتخاب: بیشترین درامد 9ماهه صنعت سود عملیاتی متنوع و پایدار P/E جذاب (2.8) بیشترین انطباق با سیاست ثبات پولی 📌 کم ریسک ترین انتخاب بانکی بازار 🥈 2️⃣ #وتجارت | امتیاز: 79 از 100 دلایل انتخاب: ارزش گذاری پایین (P/E=2.9) اهرم بالا به اصلاح ساختار بانکی بهبود تدریجی سودسازی 📌 مناسب سرمایه گذار صبور و میان مدت 🥉 3️⃣ #ونوین | امتیاز: 77 از 100 دلایل انتخاب: کیفیت بالای سود عملیاتی ترازنامه شفاف و ناترازی کنترل شده ریسک کمتر نسبت به متوسط صنعت 📌 گزینه کم ریسک در میان بانک های خصوصی 4️⃣ #سامان | امتیاز: 72 از 100 دلایل انتخاب: رشد متوازن با تمرکز کارمزدی ثبات عملیاتی مناسب P/E منطقی (3.8) 📌 انتخاب محافظه کارانه برای پرتفوی متعادل 5️⃣ #وخاور | امتیاز: 68 از 100 دلایل انتخاب: سود عملیاتی پایدار حساسیت کمتر به شوک های ارزی بانک کوچک اما منضبط 📌 گزینه مکمل با ریسک کنترل شده ✅ جمع بندی نهایی سهام شناس #تحلیل_بازار #مدیریت_ریسک #بانک رشد صنعت واقعی است، اما برندگان محدودند معیار انتخاب: ✅ درامد پایدار ✅ کیفیت سود ✅ پارامتر P/E معقول ✅ انضباط ترازنامه استراتژی پیشنهادی: ✅ انتخاب امتیازمحور ✅ ورود پله ای و میان مدت در بانکداری، اول «کیفیت سود» مسیر قیمت را می سازد، نه صرفاً بزرگی عدد سود. 📅 10 دی 1404 📊 کانال تحلیلی سهام شناس 🆔 @SahamShenas

فالورها 735

تاثیر (Imp) 236.0

بازدید 236

تعامل (Eng) 10.0

لیست اخبار