خلاصه تحلیل نماد #شیپا نکات مهم عملکرد شرکت 1. فروش بسیار قدرتمند در ابتدای سال 1405 فروش فروردین تا تیر حدود 24.5 هزار میلیارد تومان بوده است. این رقم نسبت به مدت مشابه سال قبل حدود 2.7 تا 2.8 برابر رشد نشان می دهد. میانگین فروش ماهانه سال 1405 تاکنون حدود 6.1 هزار میلیارد تومان است که بالاترین رکورد تاریخی شرکت محسوب می شود. این موضوع نشان می دهد که سود عملیاتی سال 1405 نیز نسبت به سال قبل رشد قابل توجهی خواهد داشت. ⸻ 2. کیفیت سود بهتر از سال گذشته در زمستان 1404 حاشیه سود خالص شرکت به حدود 74 درصد رسید که عددی غیرعادی است و عمدتاً ناشی از سود تسعیر ارز بود. بنابراین برای تحلیل اینده بهتر است ان سود حذف شود. اگر سود غیرعملیاتی کنار گذاشته شود، روند سود عملیاتی شرکت همچنان صعودی است که ناشی از: افزایش نرخ فروش روغن پایه رشد حجم فروش بهبود کرک اسپرد لوبکات کنترل هزینه ها است. ⸻ براورد سود سال 1405 با فرض: حفظ شرایط فعلی بازار روغن پایه عدم افت شدید نرخ های جهانی عدم تغییر جدی در فرمول قیمت خوراک براورد منطقی سود هر سهم: EPS سال 1405 بین 4800 تا 5600 ریال سناریوی محتمل تر: EPS حدود 5200 ریال که بخش عمده ان سود عملیاتی خواهد بود. ⸻ ارزش گذاری قیمت فعلی سهم حدود 15,560 ریال است. اگر EPS را 5200 ریال در نظر بگیریم: P/E Forward ≈ 3 واحد حتی در سناریوی محافظه کارانه (EPS حدود 4800 ریال): P/E Forward حدود 3.2 واحد که همچنان از میانگین تاریخی بازار و حتی بسیاری از پالایشی ها پایین تر است. ⸻ جمع بندی نقاط قوت شسپا: رشد بی سابقه فروش در سال 1405 سود عملیاتی رو به افزایش وضعیت مناسب بازار روغن پایه ترازنامه قوی P/E Forward بسیار پایین تنها نکته ای که باید در تحلیل رعایت شود این است که سود زمستان 1404 معیار مناسبی برای پیش بینی سود 1405 نیست، زیرا بخشی از ان ناشی از تسعیر ارز بوده و تکرارپذیر نیست. با حذف این اثر، همچنان روند عملیاتی شرکت بسیار مطلوب ارزیابی می شود. جمع بندی نهایی: در صورت تداوم شرایط فعلی صنعت و حفظ نرخ های فروش، شسپا می تواند در سال 1405 حدود 5200 ریال EPS محقق کند و با P/E Forward نزدیک به 3، همچنان یکی از ارزنده ترین نمادهای گروه پالایشی و روانکار بازار سرمایه محسوب شود. البته اگر نرخ ارز، قیمت های جهانی روغن پایه یا فرمول خوراک تغییرات قابل توجهی داشته باشند، این براورد نیز متناسب با ان نیاز به بازنگری خواهد داشت.
-
مهزیار دوست
#خودرو دوستان با این خبر و نحوه معاملات امروزشان برای فردا سه سهم خودرو و اهرم و شستا صف خریدشان دور از ذهن نیست و در نتیجه بازاری مثبت.
-
a jjj
#کبافق کبافق ابرقدرت 🌹🌹🌹🌹🌹
-
#یادداشت
هایپر گزارش کاما #کاما #گزارش_فعالیت_ماهانه #دوره_1_ماهه منتهی به 1405/04/31 شرکت #باما •️ شرکت باما طی عملکرد 1 ماهه منتهی به 1405/04/31 مبلغ معادل 16,775,220 میلیون ریال، از محصولات خود را به فروش رسانده که نسبت به مدت مشابه سال قبل 46,254 درصد رشد داشته است. •️ کاما با سرمایه ثبت شده 42,570,000 میلیون ریال طی عملکرد 4 ماهه سال مالی منتهی به 1405/12/29 مبلغ 17,003,244 میلیون ریال درامد فروش داشته که نسبت به مدت مشابه سال قبل 9,633 درصد رشد داشته است. @Yadd401 هایپر
-
️️اختصاصی سهام نگر️️
#شکام(صنایع شیمیایی کیمیاگران امروز) @sahamnegar_ir
-
خان بزرگ۲
#خعمرا هیچ فروشنده ای دیگر ندارد از امروز چهارشنبه با اغاز معاملات شاهد صف خرید خوب و سنگین در سهم باشید خریدن سهم بسیار دیگر سخت شد و لنگ حجم مبنا می شود
-
a jjj
#کبافق 116میلیارد فروخته جمع فروش امسال رسیده به 304
-
TNT
چه فایده. سودش می ره تو جیب صاحبان شرکت و اطرافیانش ماها اینجا بازیچه ای بیش نیستیم. با این گزارش هاشون و رشد شاخص کل طی یکسال اخیر نمودار این سهم رو کنار نمودار شاخص کل یا هموزن بذارید خندتون می گیره. کاملا مشخصه با این تورم طی چند سال اخیر اجازه رشد به سهم رو ندادند. از اون بازیگر مسخرش بگیر که هی اردرای فروش 375 و 3375 و 33375 رو تابلو می ذاشت به حساب خودش یعنی داشت سهم رو کنترل می کرد تا اون مدیران بی لیاقتش بگیر که فقط فکر خودشونن و سهامدار براشون مهم نیست. الان هم که توی این بازار مثبت دو هفته اخیر سهم رو ده روزه بستن به خاطر یه افزایش سرمایه با درصد پایین. این افزایش سرمایه ها دردی رو از ما دوا نمی کنه. ضررمون هم برگرده دیگه طبق تورم چند سال اخیر پولمون ارزشی نداره. کاش جای این سهم سهم فملی خریده بودیم.
-
مهدی توکلی
#بهپاک بشین تا بشه غبشهر 6برابر شد رفت دنبال مارش
-
حمید۱۹
#شپدیس بعد از سالها بد شانسی در بورس،بالاخره امروز شانس اوردم شپنا و پالایش را کامل فروختم و شپدیس خریدم حالا با این گزارش عالی خیالم از فردا و هفته اینده راحت راحت شد
-
a jjj
#کبافق 116میلیون؟