دی گزارش بورس 24 از صورت مالی وارونه بانک دی بانک دی» اخیرا صورت های مالی 12 ماهه 1404 را منتشر کرده و در نگاه اول، سرفصل سود هر سهم به میزان چشمگیری بهبود یافته و از زیان 121 تومانی به سود 41 تومانی به در هر سهم رسیده! اما باید در نظر داشته باشید که ماحصل عملیاتی بانک در 1404 اصلا سود نبوده! چرا که سرفصل سود(زیان) عملیاتی هر سهم «دی» در این دوره برابر با منفی 137 تومان به ازای هر سهم گزارش شده که نه تنها نسبت به دوره مشابه بهبود نداشته، بلکه زیان هر سهم بیشتر نیز شده است؛ از 95 به 137 تومان در هر سهم. در نگاه مقدماتی و اماتور گونه، بانک توانسته زیان خالص 16.3 همتی در دوره قبل را به سود خالص 5.5 همتی تبدیل کند امااا در نظر داشته باشید که کیفیت این سود اصلا بالا نیست! عیار بانک در بخش عملیاتی مشخص می شود که اتفاقا نه تنها بهبودی در «دی» دیده نمی شود، بلکه سیگنال بدتر شدن وضع صادر شده؛ بدین صورت که زیان عملیاتی 13 همتی در دوره 1403 به حوالی 18.5 همت رسیده و عملا بانک در این مدت یک ساله تقریبا 5.5 همت زیان عملیاتی ساخته است. سرفصل سود ناخالص «دی» که تمرکز بیشتری بر عملیات اصلی و قابل تکرار بانک دارد نیز بر کیفیت پایین سود بانک مهر تایید می زند! چطور ممکن است با افزایش 55% زیان ناخالص و 43% زیان عملیاتی، سود خالص بهبود داشته باشد؟ تنها با شناسایی درامد و سود از محل فعالیت های غیرعملیاتی و غیرقابل تکرار می توان چنین سودی به بازار مخابره کرد، اما خب! حرفه ای های بازار می دانند که این سود قابل تکرار نیست و از محل فعالیت اصلی بانک حاصل نشده و بر همین اساس، کیفیت پایینی دارد. در دوره 1404 بالغ بر 13.8 همت سود غیرعملیاتی از محل فروش وثایق تملیکی شناسایی شده و همین رقم باعث چرخش از زیان خالص به سود خالص در 1404 شده است. سرفصل وجوه نقد عملیاتی «دی» دیگر معیار سنجش کیفیت سود بانک است. رشد سود خالص زمانی معنی دارد که همزمان با رشد جریان نقدینگی از محل فعالیت های اصلی (عمیلاتی) باشد. در صورت سود و زیان بهبود سود(زیان) خالص گزارش شده حال انکه در صورت جریانات نقدی افت 60% وجوه نقد عملیاتی را می بینیم! کفایت سرمایه منفی 21% در یادداشت های توضیحی صورت های مالی یک ریسک بسیار بزرگ به چشم می خورد: سرمایه نظارتی منفی! عملا بانک در برابر ریسک های موجود در بازار از قبیل ریسک عملیاتی، نقدینگی و… هیچگونه سپر محافظتی ندارد و با سرمایه نظارتی منفی 60.5 همتی، کفایت سرمایه برای بانک بی معنی است. در انتهای دوره، کفایت سرمایه بانک حوالی منفی 21% گزارش شده است و این در حالیست که بسیاری از رقبا کفایت سرمایه های مثبت و دو رقمی دارند و این گپ مبین ریسک بالای «دی» نسبت به رقبا است. رشد 4 برابری هزینه مطالبات مشکوک الوصول گفتنی است که (سوخت مطالبات) هزینه های عمومی مطالبات مشکوک الوصول تسهیلات اعطایی و مطالبات از 190 میلیارد تومان دوره قبل به 748 میلیارد تومان رسیده و عملا تقریبا 4 برابر شده است!
-
غکورش بیشتر از 130میسازه؟ سهم خیلی گرونه درامدش 5برابر شده ولی کو؟
-
ناصر احمدزاده
وسینا #وسینا پیرو تصمیمات مجمع عمومی فوق العاده مورخ 1404/12/28 مبنی بر تصویب افزایش سرمایه از مبلغ 53,500,000,000,000 ریال به مبلغ 277,033,000,000,000 ریال از محل مطالبات حال شده سهامداران و اورده نقدی ،سود انباشته ،سایر اندوخته ها ،مازاد تجدید ارزیابی دارایی ها به منظور رسیدن به حداقل سرمایه مورد نیاز بانک ها ( تصویب نامه هییت محترم وزیران به شماره 234896/ت 62036 ه مورخ 1402/12/20 ،استفاده از معافیت مالیاتی افزایش سرمایه از محل سود تقسیم نشده ، استفاده از مزایای معافیت مالیاتی موضوع ماده 14 قانون حداکثر استفاده از توان تولیدی و خدماتی کشور و حمایت از کالای ایرانی و بهبود نسبتهای احتیاطی ، هییت مدیره در نظر دارد نسبت به انجام مرحله دوم افزایش سرمایه از مبلغ 78,134,333,000,000 ریال به مبلغ 277,033,000,000,000 ریال از محل مطالبات حال شده سهامداران و اورده نقدی ،مازاد تجدید ارزیابی دارایی ها به منظور رسیدن به حداقل سرمایه مورد نیاز بانک ها ( تصویب نامه هییت محترم وزیران به شماره 234896/ت 62036 ه مورخ 1402/12/20 ، استفاده از مزایای معافیت مالیاتی موضوع ماده 14 قانون حداکثر استفاده از توان تولیدی و خدماتی کشور و حمایت از کالای ایرانی و بهبود نسبتهای احتیاطی اقدام نماید.
-
وفردا هرکسی میخواد بفروشه لطفاً اولین روز کاری بفروشه من خریدارم همشو
-
Elliott Waves
اونس جهانی #طلا معامله ریل با 300 دلار روی خبر NFP و بیش از 5000 دلار سود با اهرم 1 به 2000
-
جهان نصر
خودرو سلام دوستان واقعیت خودرویی ها مشخصه و قبلاً هشدار دادم nasr2581 جهان نصر اهرم حدود 20 ساعت پیش سلام خودروییها زیان انباشته داره
-
بورس فوری
📌حمایت تمام قد مجمع فولاد خراسان در تامین مالی پروژه کنسانتره شرکت فولاد شرق خراسان 🔹مجمع عمومی عادی سالیانه شرکت مجتمع فولاد خراسان (فخاس) در حالی با حضور حداکثری سهامداران برگزار شد که در حاشیه مباحث مالی و تقسیم سود، یک موضوع کلیدی به کانون اصلی توجهات و گفت وگوها بدل شد: «پروژه فولاد شرق خراسان». 🔹در جلسه ای که برخی سعی در ایجاد فضایی تردیدامیز پیرامون بهره برداری از این طرح داشتند، سخنرانی صریح حامد قادرمزی، مدیرعامل صندوق بیمه اجتماعی کشاورزان، روستاییان و عشایر، نقطه عطفی بود که حمایت یکپارچه سهامداران را برای تسریع در تکمیل این ابرپروژه به همراه اورد. 🔹رکوردشکنی در سایه مدیریت راهبردی پروژه فولاد شرق خراسان، طرحی که از سال 1391 کلید خورد اما کارنامه 11 سال نخست ان چیزی جز «رکود و سکوت» نبود. این پروژه در بازه زمانی 1391 تا 1402 تنها توانسته بود 17 درصد پیشرفت فیزیکی داشته باشد. این توقف طولانی مدت، پروژه را به یکی از دغدغه های بزرگ سهامداران و سرمایه گذاران تبدیل کرده بود. با این حال، نقطه عطف انرا حمایت جدی و عزم سهامداران و همچینین تغییر ریل مدیریتی تیم اجرایی این پروژه باید دانست. انچه قادرمزی در مجمع امسال با قاطعیت ترسیم کرد، روایتی از یک جهش خیره کننده بود: «قادرمزی با اعلام اینکه صندوق بیمه اجتماعی کشاورزان،روستاییان و عشایر به صورت هفتگی روند پیشرفت پروژه را رصد میکند اذعان نمود در 20 ماه گذشته، پیشرفت پروژه از 17 درصد به بیش از 80 درصد رسیده است که خود نشان دهنده تلاش های شبانه روزی برای راه اندازی این پروژه است.» این امار با توجه به شرایط بحرانی کشور در چند ماه اخیر با توجه به دو جنگ تحمیلی و اخلال در روند واردات تجهیزات با توجه به حوادث پیش امده در بنادر و حمل و نقل بین المللی و همچنین محدودیت در ثبت سفارشات و تخصیص ارز، نه تنها حیرت انگیز بلکه سندی بر اراده مدیریتی جدید برای پایان دادن به دوران رخوت این شرکت است. قادرمزی با ارایه تحلیل های دقیق از وضعیت پروژه، فضای مجمع را به سمت «واقع گرایی امیدبخش» سوق داد.این استدلال های فنی و عینی، توانست به نگرانی ها در خصوص بهره برداری ازین پروژه پایان دهد. قادرمزی با تبیین این واقعیت که فولاد شرق خراسان دیگر یک رویای نیمه کاره نیست، بلکه یک «پروژه فعال و در استانه تولید» است، توانست حمایت حداکثری سهامد...
-
سعید صادقی
ذوب کسی میدونه ضذوب 4009و4010که سر رسید 17تیر هست نفروشی چی میشه پولمون میپره یا خودش میفروشه خود به خود
-
تحلیل و ترید
#تابلو_خوانی #فملی ارزش بازار امروز فملی 2185050 میلیارد تومان است نسبت به ماه گذشته رشد 20 درصدی داشته است 10 تیر 05
-
محمد محمدی
فاذر بعد از باز شدن یک منفی کوچک داره ولی حیف که پولم کافی نیست وگرنه هرچی داشتم ازش میخریدم موقع حرکتش شارپ تا سقف قبلی حرکت میکنه خوش به حال اون کسانی که بعد از باز شدنش ازش خرید میکنن 1 دونه سهم هم ازش ندارم چون پول ندارم😊
-
سعید صادقی
ذوب کسی میدونه ضذوب 4009و4010که سر رسید 17تیر هست نفروشی چی میشه پولمون میپره یا خودش میفروشه خود به خود و پولش میادبه حسابمون یا کل پول میسوزه