کارگزاری پویش البرز | pouyeshalborz

۱۴:۴۲:۰۳ ۱۴۰۵/۰۳/۲۲

📊 کدال روز با پویش جمعه 22 خرداد 1405 همراه مطمین شما در مسیر سرمایه گذاری هوشمند کارگزاری پویش البرز ⸻ 🏆 مهم ترین گزارش های منتشر شده در کدال پنج شنبه و جمعه 21 و 22 خرداد ⸻ 🔹 شسپا | ستاره کدال هفته عملکرد سالانه سود هر سهم: 302 تومان رشد سود: 218% قیمت: 1,204 تومان P/E: حدود 4 تقسیم سود احتمالی: 80% نکات مهم ✅ سود زمستان به 185 تومان رسید. ✅ حاشیه سود زمستان حدود 38% بوده که بالاتر از میانگین تاریخی 27% شرکت است. ✅ شرکت حدود 7.1 همت مطالبات سنواتی از شرکت ملی نفت وصول کرده که حدود 61% سود زمستان را تشکیل داده است. چشم انداز شرکت برای سال جاری فروش حدود 670 هزار تن روغن را هدف گذاری کرده است. در صورت حفظ حاشیه سود تاریخی و تحقق فروش: فروش براوردی: 79 همت سود خالص براوردی: 19 همت سود هر سهم براوردی: 350 تومان جمع بندی شسپا همچنان یکی از جذاب ترین نمادهای بنیادی بازار محسوب می شود؛ هرچند بخشی از سود سال گذشته تکرارپذیر نیست. ⸻ 🔹 فسازان عملکرد سالانه سود هر سهم اصلی: 169 تومان رشد نسبت به سال قبل: 199% قیمت: 740 تومان P/E: حدود 4.4 نکات مهم ✅ سود تلفیقی به 184 تومان رسید. ✅ بخش مهمی از رشد سود ناشی از درامد سرمایه گذاری ها و سود زیرمجموعه ها بوده است. جمع بندی ارزش گذاری پایین و سوداوری مناسب، فسازان را در میان جذاب ترین گزارش های فلزی قرار داده است. ⸻ 🔹 وصنعت عملکرد 9 ماهه سود هر سهم: 52 تومان رشد سود: 85% قیمت: 186 تومان P/E: حدود 2.1 جمع بندی یکی از پایین ترین نسبت های P/E بازار را دارد و از منظر ارزش گذاری مورد توجه است. ⸻ 🔹 وتوکا عملکرد سالانه سود اصلی: 175 تومان سود تلفیقی: 220 تومان قیمت: 254 تومان P/E: حدود 3.5 نکات مهم ✅ سود تلفیقی بسیار بالاتر از سود اصلی است. ✅ ارزش نهفته زیرمجموعه ها همچنان در بازار منعکس نشده است. ⚠️ کاهش فعالیت زنجیره فولاد و فشار بر فولاد مبارکه بر سوداوری زیرمجموعه ها اثرگذار بوده است. جمع بندی نمادی ارزنده با پتانسیل نهفته در شرکت های تابعه. ⸻ 🔹 دسبحا عملکرد سالانه سود اصلی: 20 تومان سود تلفیقی: 112 تومان رشد سود تلفیقی: 211% قیمت: 354 تومان P/E: حدود 17.4 نکات مهم ✅ عملکرد قوی زیرمجموعه هایی نظیر دالبر و دسبحان. ⚠️ نگرانی اصلی، تقسیم سود پایین برخی زیرمجموعه هاست. ⸻ 🔹 وبصادر عملکرد سالانه سود هر سهم: 18.4 تومان رشد سود: 187% قیمت: 63 تومان P/E: حدود 3.4 نکات مهم ✅ رشد سود عمدتاً ناشی از: واگذاری سهام وسپهر سود سرمایه گذاری ها سود تسعیر ارز ⚠️ سود عملیاتی بانک رشد مشابهی نداشته است. ⸻ 🔹 کویر عملکرد سالانه سود هر سهم: 25 تومان رشد سود: 66% قیمت: 145 تومان P/E: حدود 5.9 روند سود فصلی 2 ← 5 ← 6 ← 12 تومان جمع بندی روند سودسازی شرکت بهبود یافته و فصل چهارم بهترین عملکرد سال را ثبت کرده است. ⸻ 🔹 لبوتان عملکرد سالانه سود هر سهم: 70 تومان رشد سود: 156% قیمت: 316 تومان P/E: حدود 4.5 تقسیم سود احتمالی: 50% نکات مهم ✅ کاهش هزینه خدمات پس از فروش عامل اصلی جهش سود بوده است. ✅ شرکت در گذشته فروش بالا اما حاشیه سود پایینی داشت. چشم انداز براورد شرکت: فروش: 28 همت سود خالص: 1.8 همت سود هر سهم: 125 تومان ریسک ها ⚠️ حساسیت بالا به رشد هزینه های اداری و تحقق فروش. ⸻ 🔹 خدیزل عملکرد سالانه سود هر سهم: 35 تومان رشد سود: 29% قیمت: 180 تومان P/E: حدود 5.1 نکات مهم ✅ تولید سال گذشته به 7,770 دستگاه رسید. ✅ تولید نسبت به سال قبل 27% رشد داشت. بودجه 1405 تولید: 6,765 دستگاه فروش: 34.5 همت سود خالص: 4.3 همت سود هر سهم: 60 تومان جمع بندی در صورت تحقق بودجه، نسبت P/E اینده نگر به محدوده 2.8 خواهد رسید. ⸻ 🔹 غکورش نکات مهم کنفرانس ✅ سهم بازار حدود 14.5% حفظ شده است. ✅ هزینه مواد اولیه نسبت به سال قبل حدود 5 برابر شده است. ✅ هزینه حمل از 40 یورو به 90 یورو افزایش یافته است. ✅ نرخ فروش خرداد حدود 389 هزار تومان و بهای تمام شده حدود 270 تا 275 هزار تومان بوده است. جمع بندی توانایی انتقال افزایش هزینه ها به نرخ فروش همچنان مهم ترین مزیت رقابتی شرکت محسوب می شود. ⸻ 🔹 سپید نکات مهم کنفرانس ✅ قراردادهای مشارکتی زیان ده حذف شده اند. ✅ کاهش تولید اما افزایش سوداوری هدف اصلی شرکت بوده است. ✅ مشکل خاصی در تامین کنجاله سویا گزارش نشده است. ⸻ 🔹 وپخش نکات مهم کنفرانس ✅ بازگشت سهم بازار دزهراوی. ✅ عرضه تجاری نوپوگراستیم در سه ماهه دوم. ✅ احتمال عرضه تیرزپاتید توسط شرکت های گروه در نیمه دوم سال. ⚠️ افزایش دوره وصول مطالبات همچنان چالش مهم صنعت دارو است. ⸻ 🔹 دارو نکات مهم کنفرانس ✅ موجودی مواد اولیه برای حدود 5 ماه. ✅ کاهش دوره وصول مطالبات نسبت به زمستان. ⚠️ رشد 127 درصدی هزینه بسته بندی.